Каталог статей

Куда выгоднее всего вкладывать деньги? Что выбрать — депозитные счета в банках, ПИФы, ПАММ-счета, инвестиции в бизнес, в золото или в недвижимость? В разных источниках предпочтение отдается разным инструментам. Как разобраться в противоречивой информации и куда инвестировать с максимальной эффективностью?

Инвестиционные группы

К сожалению, идеального инструмента инвестирования, который обеспечивал бы выгодные вложения с гарантированной сверхвысокой доходностью и минимальными рисками, не существует. Депозитные счета в банках обеспечивают относительную сохранность вложенных средств, но характеризуются низким уровнем дохода. ПИФы и ПАММ-счета могут быть высокодоходными, но риск потерять деньги очень велик. По соотношению доходности и рисков все инструменты инвестирования специалисты условно делят на три группы:

1. Консервативные. Характеризуются высокой ликвидностью и гарантией сохранности с минимальным уровнем доходности. К ним можно отнести депозитные счета в банках, драгоценные металлы (слитки, монеты), некоторые виды недвижимости.

2. Сбалансированные. Характеризуются высокой гарантией сохранности и средним уровнем доходности (до 35 % в год). К ним можно отнести инвестиции в бизнес, некоторые виды ПИФов и недвижимости.

3. Агрессивные. Характеризуются как возможностью высокого заработка (свыше 100 % в год), так и высокими рисками потерять все или почти все. К ним можно отнести ПАММ-счета и некоторые виды ПИФов.

Инвестиционный портфель

Сбалансированный инвестиционный портфель, который включает в себя все три инвестиционные группы, дает возможность не только сохранить, но и приумножить свой капитал. Доля каждой группы в портфеле зависит от ваших ожиданий и готовности к риску. В таблице представлены два самых распространенных подхода к инвестированию и рекомендуемое для них соотношение денежных средств:

Теория портфельного инвестирования была удостоена Нобелевской премии в 1990 году и доказала на практике свою эффективность. По своему желанию вы можете выбирать, куда вложить деньги, а также увеличивать и уменьшать долю каждой группы в своем портфеле.

Инвестиционные инструменты

Мы рассмотрим шесть основных наиболее востребованных инвестиционных инструментов, которые большинство инвесторов включают в свои портфели.

Депозитные счета в банках. Чаще всего относятся к консервативным инструментам инвестирования. Основное достоинство банковских депозитов в том, что вложенные средства вы можете изъять полностью или частично в любое время. Основной недостаток — низкие проценты, которые зачастую даже не перекрывают уровень инфляции. Вкладывая средства в депозитные счета банков, входящих в систему страхования вкладов, вы получаете хоть и низкий, но гарантированный доход, который не подвержен колебаниям и обеспечивает максимальный уровень сохранности ваших денег. Рекомендуется использовать для хранения, накопления денежных средств и/или для покрытия непредвиденных расходов.

Золото. Если рассматривать материальное золото (слитки, монеты), а не виртуальное на счетах, то его относят к консервативным инструментам инвестирования. Основные недостатки:

• неизбежные дополнительные расходы, которые влечет за собой приобретение и хранение золота и других драгоценных металлов (налог на покупку, аренда сейфа, страхование);

• невозможность прогнозировать цену, например, в последние годы золото показывает высокую доходность, тогда как до недавнего времени на протяжении почти 20 лет его цена держалась на одном уровне.

Данный актив рекомендуется использовать для создания стабилизационного фонда на случай крупных потрясений, таких как глобальные кризисы, гиперинфляция и т. п. Так как золото и драгоценные металлы не коррелируют с другими активами (недвижимостью, ценными бумагами и т. п.), их наличие в вашем инвестиционном портфеле защитит ваш капитал даже на фоне падения фондового рынка.

Недвижимость. Можно отнести как к консервативному, так и к сбалансированному инструменту инвестирования. При приобретении недвижимости с целью получения дохода необходимо, во-первых, обладать изначально значительной суммой, а во-вторых, уметь оценивать этот рынок и разбираться в его тенденциях. В противном случае такое вложение средств может оказаться неэффективным. Основные недостатки — затраты на содержание и ремонт, амортизация. При сдаче недвижимости в аренду — недобросовестные арендаторы, которые могут причинить вред вашему имуществу или, например, затопить соседей снизу и тем самым возложить на вас дополнительные расходы. Несмотря на то, что приобретение недвижимости ничего не гарантирует, она может сослужить добрую службу, если располагается в хорошем месте: даже в кризисные времена такие объекты легко находят своих арендаторов.

Инвестиции в бизнес. При грамотном выборе объекта инвестирования, чья надежность подтверждена поручительством третьих лиц и/или залоговым имуществом, данное вложение средств можно отнести к сбалансированному инструменту инвестирования. Основное преимущество инвестиций в бизнес — процентные ставки выше, чем по банковским депозитам, так как вы выдаете заем напрямую, то есть без участия посредников. Основной недостаток при выборе бизнеса для инвестиций в интернете — на большинстве площадок никто не проводит оценки представленных проектов. Как следствие, никто не гарантирует возвратности и доходности вложенных средств.

Особняком в списке площадок интернет-займов и инвестиций в бизнес стоит «Город денег». Сохраняя основное преимущество — ставки по займам от 15 до 35 %, данная компания смогла обеспечить высокие гарантии сохранности вложенных средств, прозрачность и доступность как для инвесторов, так и для заемщиков:

1. Надежность и достоверность. Проекты заемщиков публикуются на бирже только после проверки надежности и платежеспособности по технологии Европейского банка реконструкции и развития. В результате сбора и анализа информации о фактическом, а не о заявленном положении дел (по регламентированным документам, на основании анализа управленческой отчетности и в результате личных проверок, которые проводят специалисты на местах ведения бизнеса) инвесторы получают всю необходимую информацию о перспективах развития и возможных рисках предприятия потенциальных заемщиков.

2. Гарантии возвратности. Обязательства заемщиков перед инвесторами обеспечиваются поручительством третьих лиц или залоговым имуществом. Дополнительным гарантом возвратности выступает биржа займов «Город денег»: в зависимости от финансового положения заемщика и условий договора компания может выступить в качестве поручителя в размере 50 или 100 %.

3. Управление рисками. В зависимости от предпочитаемого подхода к управлению рисками вы можете выбирать высокодоходные проекты с более низким рейтингом надежности и платежеспособности или инвестировать в бизнес, имеющий высокие оценки стабильности, но с менее выгодными ставками по займам. Также вы можете выдавать займы лишь на часть запрашиваемой суммы в составе группы других инвесторов.

ПИФы. В зависимости от вида фонда (фонды облигаций, «голубых фишек», недвижимости и т. п.) и стиля инвестирования управляющей компании (например, компания отдает предпочтение акциям быстрорастущих предприятий), данный вид вложения средств можно отнести как к сбалансированным, так и к агрессивным инвестиционным инструментам. Основные достоинства — не требуется больших первоначальных вложений, управление вашими денежными средствами осуществляется профессиональными менеджерами. Основные недостатки:

1. Сложность выбора. В настоящее время в мире насчитывается свыше 30 000 паевых инвестиционных фондов, что зачастую приводит к тому, что выбрать наиболее подходящий для ваших целей фонд могут только профессионалы.

2. Отсутствие гарантий. По закону ПИФы имеют право говорить только об уровне доходности предыдущих периодов. Как следствие, соотношение прибыльности и риска может быть любым, т. к. доходность не является фиксированной, а возвратность средств не гарантируется.

3. Дополнительные затраты. Управляющие компании взимают комиссионные в размере до 5 % за вход и выход, а также за обслуживание в виде ежегодно вычитаемого процента, который выплачивается управляющей компании, даже если фонд терпит убытки.

ПАММ-счета. Один из самых агрессивных инструментов инвестирования. Здесь присутствует как возможность быстрого и высокодоходного заработка, так и высокая вероятность потерять все вложенные средства в очень короткий срок. Даже если вы тщательно выберете управляющего вашим счетом (трейдера), который имел высокие показатели доходности в прошлом, это никак не гарантирует вам безопасность и выгодность вложений.

Резюме

В настоящее время выгодные вложения собственных средств доступны практически каждому, независимо от суммы первоначального капитала. Вы можете управлять большинством инвестиций онлайн, что также расширяет круг ваших возможностей. Если же одновременное управление всеми инвестиционными инструментами представляется вам слишком сложной задачей, рекомендуется остановить свой выбор на сбалансированных инструментах, таких как инвестиции в бизнес. Вкладывая средства в проекты разных компаний (как высокодоходных, так и с высокими гарантиями возвратности), вы получаете эффективный портфель, управляя всего одним инструментом инвестирования.